Au cours des dernières années, l'estimateur proposé par Bajari, Benkard et Levin ('07) pour les jeux dynamiques a gagné en popularité. Il est relativement simple et est l'une des seules options viables pour estimer les jeux dynamiques avec à la fois un espace d'état continu et des variables de décision continues. J'ai entendu quelques personnes, cependant, s'inquiéter de ce qu'il identifie réellement (peut-être pas des paramètres structurels qu'il est censé identifier).
Ma question est triple. 1) quelles sont les préoccupations spécifiques concernant l'identification avec BBL, 2) quand sont-elles (peu) importantes, et 3) existe-t-il un moyen de contourner les problèmes d'identification sans avoir à, par exemple, approximer l'état / les actions comme étant discrets.
Réponses:
Après avoir cherché pendant un certain temps, c'est la meilleure réponse que je puisse trouver jusqu'à présent.
1) Un argument formalisé pour expliquer pourquoi l'identification pourrait s'effondrer sous BBL provient de Srisuma ('13) . Il donne deux exemples spécifiques dans l' annexe en ligne où l'identification est perdue en raison de l'utilisation de perturbations additives plutôt que multiplicatives pour construire des fonctions de valeur hors équilibre (comme cela a été suggéré dans l'article BBL original). Ceci indique un problème plus large avec BBL selon lequel il pourrait y avoir des paramètres hors équilibre qui satisfont l'estimateur de distance minimale BBL.
2) Les deux exemples donnés en annexe sont à la fois assez basiques et standards (mono-agent et Cournot). Cela suggère que le phénomène pourrait être un problème dans de nombreuses applications / la plupart.
3) Soyez créatif avec les perturbations politiques. Bien que Srisuma ne montre pas l'avantage des perturbations multiplicatives sur les perturbations additives en général, les exemples de couple donnés montrent que les perturbations multiplicatives pourraient améliorer l'estimateur. La formalisation des perturbations optimales semble un bon endroit pour de nouvelles recherches.
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